宁波东力回复：基于谨慎性原则新增计提0.69亿元预计负债

5月28日，智慧财经网获悉，宁波东力(002164.SZ)对此前5月21日收到的深交所的问询函进行了回复。回复的具体内容如下：

1、截至2019年12月31日，公司对深圳市年富供应链有限公司(以下简称“年富供应链”)提供担保的融资本金合计13.7亿元，公司对上述担保事项已计提预计负债4亿元，较2018年末增加0.69亿元。要求公司说明于报告期内新增计提
0.69亿元预计负债的依据。

公司回复称，公司实际担保损失的金额受年富供应链破产清偿率、抵押资产的变现价值、宁波金管与银行的债务买断、公司与宁波金管的还款协议等因素的影响。上述影响因素金额比例难以准确判断，因此在确定担保损失的过程中，公司基于所掌握的信息，在综合考虑如上因素的基础上，本着谨慎性原则，2019年补提预计担保损失0.69亿元，依据如下：

(1)宁波金管与五家担保银行沟通。目前杭州银行、广发银行按贷款本金通过公开挂牌已与宁波金管签订债权转让协议，其他银行目前正在与宁波金管商洽。

(2)根据法院判决，公司因担保造成的损失通过宁波金管可以向年富供应链、公司同时可以向李文国和富裕控股等公司进行追偿。

2、报告期内，公司各季度营业收入分别为2.14亿元、2.49亿元、2.47亿元和3.11亿元，整体呈现逐渐增长的趋势，各季度扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润(以下简称“扣非后净利润”)分别为0.19亿元、0.03亿元、0.24亿元和0.35亿元，各季度经营活动产生的现金流量净额分别为0.16亿元、0.18亿元、0.48亿元和0.18亿元。(1)要求公司说明第二季度扣非后净利润占营业收入比例与其他三个季度差异较大的原因及合理性;(2)要求公司说明第二季度扣非后净利润占营业收入比例与其他三个季度差异较大的原因及合理性;(3)要求公司说明各季度经营活动产生的现金流量净额与营业收入、扣非后净利润变动情况不匹配的原因及合理性。

公司回复称，(1)公司目前从事传动设备、门控系统产品的设计、制造和销售业务，2019年度，传动设备业务收入占总营业收入的84.44%，公司生产的传动设备属工业齿轮行业，主要应用于冶金、矿山、环保等行业。宁波东力产品大部分应用于项目建设，下游客户对装备的投资有很强的年度计划性，一般计划在年度内完成，因此公司在第四季度完成交货比其他季度多。

(2)第二季度扣非后净利润占营业收入比重比第一季度下降7.5个百分点，主要系公司根据上年的经销商费用对2019年上半年的经销商费用进行预估，第二季度的销售费用计提金额增加1,168万元及受年富供应链案件影响管理费用中诉讼费增加970万元所致。

第一季度、第三季度和第四季度扣非净利润占营业收入比重分别是8.81%、9.74%、11.42%，变动不大。

(3)
第三季度经营活动产生的现金流量净额明显大于其他三个季度，与营业收入、扣非后净利润变动情况不匹配，主要由经营性应收应付项目变动所致。第三季度经营活动产生的现金流量净额高于第二季度3,009万元，主要系归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润增加2,079万元、预收款变动额增加2,391万元使得收到经营活动产生的现金流增加等原因共同所致，高于第一季度3,208万元，主要系归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润增加518万元、应付职工薪酬变动增加1,884万元使得支付给职工以及为职工支付的现金增加等原因共同所致，高于第四季度2,987万元，主要系应付账款变动额增加6,300万元使得购买商品、接受劳务支付的现金增加所致。第三季度经营活动产生的现金流净额增加4,764万元与现金及现金等价物余额增加了4,146万元相匹配。第四季度略高或持平于第一和第二季度的情况，主要系第一、二、四季度收付款较为均衡所致。

3、报告期内，公司传动设备产品毛利率为27.37%，同比上升5.51个百分点。要求结合产品价格、成本费用构成等因素，说明传动设备产品毛利率大幅上升的原因及合理性，传动设备产品毛利率与同行业可比公司相比是否存在重大差异。

公司回复称，报告期公司传动设备毛利率为27.37%，较上期增加5.51个百分点，

(传动设备毛利率变动情况)

公司的产品主要是定制的专用设备，产品价格同期可比性较差。毛利率上升，主要系原材料价格变动所致，

(2019年主要原材料采购单价变动明细)

与同行对比数据可以发现，公司毛利率处于同行业可比公司中间，不存在重大差异。

(同行对比)

4、报告期末，公司应收账款账面原值为26,123.56万元，已计提应收账款坏账准备4,332.03万元，计提比例为16.58%，同比下降6.3个百分点。要求结合应收账款账龄构成、期后回款情况等因素，说明公司计提应收账款坏账准备的充分性。

公司回复称，2019年应收账款坏账准备计提比例为16.58%，同比下降6.3个百分点，主要系2019年3年以上应收账款收回较多所致。公司的下游客户大都是世界500强的行业龙头企业，信誉较好，在实际运营过程中因项目进展原因，可能回款周期延长，但实际发生的坏账损失较少，公司基于现有的信息判断坏账准备计提方法合理且已充分计提坏账准备。

5、报告期末，公司存货账面原值为32,905.89万元，已计提存货跌价准备5,021.84万元，计提比例为15.26%，同比下降4.11个百分点，其中库存商品存货跌价准备金额由4,080.6万元下降至3,100.16万元，计提比例同比下降7.78个百分点。(1)要求公司说明库存商品存货跌价准备金额大幅下降的原因及合理性，以及公司在2018年度计提存货跌价准备的真实性与谨慎性。

公司回复称，公司2019年度库存商品存货跌价准备金额下降主要系风电机组齿轮跌价准备转回所致。2011年客户向公司订购风电设备，合同签订后，由于受国家政策影响，相关风电项目中止，截至2018年12月31日，大部分风电设备对方未提货，存在客户弃用的风险，库存商品账面余额2,328万元，累计计提的跌价准备2,218万元。2019年由于风电行业景气度回升，原合同继续履行，自2019年8月至12月公司陆续收到客户货款906万元，公司根据期后预计可回收款，重新进行减值测试，冲回跌价准备709万元。

6、因年富供应链未完成2018年度业绩承诺，公司于2018年末根据预计能补偿股份总数(3,780.63万股)，按照2018年最后一个交易日公司股票收盘价2.70元/股计算，确认交易性金融资产1.02亿元。因业绩补偿股份数已确定，公司于2019年重分类至其他权益工具投资列报。要求公司说明上述资产账面价值是否需根据公司股票收盘价进行调整，相关会计处理是否符合企业会计准则的相关规定。

公司回复称，因年富供应链未完成2018年度业绩承诺，公司于2018年末根据预计能补偿股份总数，按照2018年最后一个交易日公司股票收盘价2.70元/股计算，确认交易性金融资产1.02亿元。会计准则规定或有对价资产满足“固定换固定”时，公司持有的自身股份后续的公允价值变动不再计入损益。公司因年富供应链业绩补偿股份数量已确定，上述资产账面价值不需根据公司股票收盘价进行调整。

7、宁波江北佳和小额贷款股份有限公司(以下简称“佳和小贷”)为公司参股公司，要求结合佳和小贷经营情况，说明公司确认相关损益的合理性，公司与佳和小贷之间是否存在业务往来或资金往来。

公司回复称，宁波江北佳和小额贷款股份有限公司成立于2009年1月，主要是以自有资金面向中小企业办理小额贷款，总贷款金额较为稳定，利息收入也较为稳定。宁波东力持有25%股份，根据会计准则的相关规定，按权益法核算长期股权投资，2019年确认投资收益399万元，收到投资分红款375万元。

公司与佳和小贷之间不存在除分红以外的业务往来或资金往来。

8、报告期末，公司交易性金融资产(股票)账面价值为28.36万元，要求说明该交易性金融资产的具体资产内容、初始持有时点。

公司回复称：2017年12月，根据重庆钢铁股份有限公司(股票代码601005)的重整计划，公司收到153,289股重庆钢铁股份，冲抵我公司的应收账款。2019年12月31日，根据股票收盘价1.85元/股计算，该交易性金融资产账面价值为28.36万元。